全國(guó)兩會(huì)下周即將召開(kāi)，兩會(huì)概念將成為下一個(gè)風(fēng)口。從地方兩會(huì)的議題來(lái)看，大氣污染治理、水污染治理、土壤污染治理等環(huán)境治理依然是今年的重點(diǎn)工作之一。多家機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)，環(huán)保將成為全國(guó)兩會(huì)的熱門話題，節(jié)能減排無(wú)疑將促進(jìn)節(jié)能環(huán)保上市公司的發(fā)展，環(huán)保股有望在羊年迎來(lái)投資的好時(shí)機(jī)。

環(huán)境治理成地方兩會(huì)焦點(diǎn)

2015年全國(guó)兩會(huì)下周即將召開(kāi)，兩會(huì)概念將成為A股賺錢的下一個(gè)風(fēng)口。梳理2015年各地政府工作報(bào)告不難發(fā)現(xiàn)，環(huán)境污染治理成為今年地方政府工作的一大亮點(diǎn)，各地在大氣污染防治、水和土壤綜合治理等領(lǐng)域集中出臺(tái)大力度措施，相關(guān)生態(tài)保護(hù)機(jī)制正逐步建立，生態(tài)環(huán)境保護(hù)的攻堅(jiān)戰(zhàn)今年將繼續(xù)持久深入展開(kāi)。

其中，大氣污染治理成為重點(diǎn)。減煤、脫硝、除塵、控車……，正成為各地進(jìn)行大氣防治的關(guān)鍵詞。2015年，京津冀地區(qū)大氣污染減排依舊面臨巨大壓力。北京市政府審議了《北京市大氣污染防治條例》，首次把一部法規(guī)的執(zhí)行情況作為專項(xiàng)工作向市人代會(huì)作了報(bào)告。河北省雖然沒(méi)有列出量化目標(biāo)，但在政府工作報(bào)告中指出，把大氣污染治理作為2015年前3項(xiàng)的重點(diǎn)工作。天津市再次將霧霾治理列入“一號(hào)工程”。今年以來(lái)，陜西省已出臺(tái)城市環(huán)境空氣質(zhì)量考核辦法，將依據(jù)考核結(jié)果安排治氣專項(xiàng)資金。江蘇省、安徽省均已出臺(tái)地方大氣污染防治條例，其中江蘇省的條例經(jīng)省人大四次審議，創(chuàng)該省地方立法記錄。

需要指出的是，大氣污染呈現(xiàn)明顯的區(qū)域性特征，單打獨(dú)斗已難以解決問(wèn)題，必須區(qū)域內(nèi)聯(lián)手共治。各地針對(duì)大氣污染防治的措施，“聯(lián)防聯(lián)控”在北京、天津、上海等地的政府工作報(bào)告中均有出現(xiàn);北京、河北、陜西的政府工作報(bào)告中還分別以“完善”、“深化”和“健全”等字眼提出，要進(jìn)行大氣污染聯(lián)防聯(lián)控，重視程度可見(jiàn)一斑。

霧霾籠罩全國(guó)大部分城市

近日來(lái)，全國(guó)各地大部分城市被霧霾籠罩著。除夕夜，許多大城市人們?nèi)挤疟夼诘男袨橛兴鶞p少，然而短時(shí)污染還是讓PM2.5指數(shù)曲線“飄紅”直至爆表，鄉(xiāng)村這一平日里容易忽略的“霧霾陣地”也擋不住“霾鎖春節(jié)”。數(shù)據(jù)顯示，全國(guó)共有106個(gè)城市在18日(除夕)20時(shí)之后至19日上午10時(shí)這一時(shí)間段內(nèi)，空氣質(zhì)量指數(shù)達(dá)到過(guò)六級(jí)嚴(yán)重污染，其中河北、遼寧、北京等省市多地出現(xiàn)連續(xù)嚴(yán)重污染，其他大部分城市都是在19日凌晨出現(xiàn)過(guò)1-2個(gè)小時(shí)的瞬時(shí)嚴(yán)重污染。

2月24日，我國(guó)華北黃淮等地遭受霧霾天氣襲擾，北方多地還出現(xiàn)沙塵天氣。監(jiān)測(cè)顯示，華北中南部、黃淮中西部、江淮等地出現(xiàn)輕至中度霾;河北南部、河南中部的PM2.5濃度超過(guò)150微克/立方米，達(dá)重度污染。

2月25日，合肥等淮河以南地區(qū)就開(kāi)啟雨水模式。據(jù)安徽省氣象專家預(yù)計(jì)，未來(lái)三天淮北以陰天為主，淮河以南陰雨相間，氣溫略有下降;降水間歇期多霧或霾。正月初七，杭州的天氣也是小雨淅淅，霧霾籠罩，能見(jiàn)度極低。

霧霾再度來(lái)襲，讓“APEC藍(lán)”成為常態(tài)是百姓的殷切期待，各地清晰地認(rèn)識(shí)到了這一點(diǎn)，把加強(qiáng)空氣治理力度、實(shí)現(xiàn)重污染天氣全天預(yù)測(cè)預(yù)報(bào)等作為今年各地要重點(diǎn)辦好的實(shí)事：重慶以PM2.5污染防治為重點(diǎn)，將抓好高污染行業(yè)及重點(diǎn)企業(yè)治理，使市區(qū)空氣質(zhì)量?jī)?yōu)良天數(shù)保持在240天以上;四川力爭(zhēng)全省可吸入顆粒物(PM10)濃度比2013年下降4%以上;安徽省政府工作報(bào)告首提“減少霧霾天”，打響了“呼吸保衛(wèi)戰(zhàn)”。

環(huán)保股羊年洋洋得意

從目前各地兩會(huì)召開(kāi)情況來(lái)看，解決大氣污染治理、水污染治理等環(huán)境污染治理依然是今年的重點(diǎn)工作之一，多家機(jī)構(gòu)表示，全國(guó)兩會(huì)即將召開(kāi)，預(yù)計(jì)環(huán)保依然是熱門話題，大氣污染治理、水污染治理、土壤污染治理這“三大戰(zhàn)役”將再次升溫。同時(shí)，年后“水十條”出臺(tái)預(yù)期再次加強(qiáng)，2萬(wàn)億投資將再次引發(fā)污水處理概念股的走強(qiáng)。

對(duì)此，招商證券認(rèn)為，2015年是“十二五”的收官之年，從投資、政策、估值等多方面分析，都看好環(huán)保板塊的整體表現(xiàn)。廣發(fā)證券[4.47% 資金 研報(bào)]也表示，環(huán)保行業(yè)將從“重投資、輕監(jiān)管”進(jìn)入建立“長(zhǎng)效監(jiān)管”時(shí)期，對(duì)環(huán)保監(jiān)測(cè)設(shè)備需求和第三方運(yùn)維需求都將大幅提升。環(huán)境監(jiān)測(cè)服務(wù)社會(huì)化有助于擴(kuò)大環(huán)境監(jiān)測(cè)行業(yè)的需求，有助于相關(guān)企業(yè)的發(fā)展壯大。先河環(huán)保、雪迪龍、聚光科技等行業(yè)龍頭有望率先受益。

中金公司認(rèn)為，短期政策利好頻出、業(yè)績(jī)風(fēng)險(xiǎn)部分釋放，應(yīng)關(guān)注環(huán)保板塊的2月份行情表現(xiàn)。首先，今年以來(lái)，多項(xiàng)來(lái)自政策面的利好出臺(tái)---新《環(huán)保法》4項(xiàng)配套政策出爐，細(xì)化政策加強(qiáng)基層人員執(zhí)法能力;環(huán)保部“換帥”，新任黨組書記原任清華大學(xué)校長(zhǎng)，環(huán)境工程科班出身，風(fēng)格務(wù)實(shí)，有利于前期政策有效實(shí)施;《污水處理費(fèi)征收使用管理辦法》等印發(fā)，污水處理費(fèi)征收水平有望提升，為水環(huán)境治理經(jīng)費(fèi)“開(kāi)源”。其次，截至1月底，70%的環(huán)保類公司業(yè)績(jī)預(yù)告披露完畢。根據(jù)2014年年報(bào)預(yù)計(jì)披露時(shí)間表，2月份為相對(duì)的“空檔期”。第三，首推低估值的行業(yè)龍頭。

掘金點(diǎn)

東江環(huán)保

東江環(huán)保日前公告稱，公司擬使用自有資金1.47億元收購(gòu)恒建能源所持有的深圳市恒建通達(dá)投資管理有限公司(簡(jiǎn)稱“恒建通達(dá)”)100%的股權(quán)，同時(shí)公司將代目標(biāo)公司承擔(dān)并償還應(yīng)付賬款6500萬(wàn)元。上述股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成后，公司將直接持有恒建通達(dá)100%股權(quán)。

公告顯示，恒建通達(dá)持有東莞市虎門綠源水務(wù)有限公司(簡(jiǎn)稱“綠源水務(wù)”)100%股權(quán)，除此之外，其并未持有其他資產(chǎn)及開(kāi)展其他業(yè)務(wù)。綠源水務(wù)于2006年7月與虎門鎮(zhèn)政府簽署特許經(jīng)營(yíng)權(quán)協(xié)議(BOT)，取得虎門鎮(zhèn)寧洲污水處理廠和海島污水處理廠特許運(yùn)營(yíng)權(quán)，特許經(jīng)營(yíng)期限均為25年。

東江環(huán)保表示，通過(guò)收購(gòu)恒建通達(dá)股權(quán)，公司將取得首個(gè)市政污水處理運(yùn)營(yíng)項(xiàng)目，從而進(jìn)一步拓展市政污水處理業(yè)務(wù)領(lǐng)域。這將對(duì)公司延伸環(huán)保產(chǎn)業(yè)鏈、提升公司城市環(huán)保服務(wù)整體業(yè)務(wù)能力具有重要意義，是公司作為城市綜合環(huán)保服務(wù)商的重要補(bǔ)充;同時(shí)運(yùn)營(yíng)市政污水處理項(xiàng)目將有利于公司加強(qiáng)在污水處理方面新技術(shù)的運(yùn)用、市場(chǎng)及管理經(jīng)驗(yàn)積累，對(duì)于打造綜合環(huán)保服務(wù)平臺(tái)具有重要的戰(zhàn)略意義。

巴安水務(wù)

巴安水務(wù)投資建設(shè)運(yùn)營(yíng)的項(xiàng)目日前順利投產(chǎn)，每天有200噸來(lái)自市政污水廠的污泥經(jīng)過(guò)干化后被運(yùn)往發(fā)電廠作為劣質(zhì)煤進(jìn)行燃燒發(fā)電。由此形成了一條完整的由發(fā)電廠、污泥干化廠和市政污水處理廠構(gòu)成的污泥資源綜合利用處理系統(tǒng)，為上海城市污泥有效利用開(kāi)辟了新出路。

巴安水務(wù)所研發(fā)的薄層干化設(shè)備首次在青浦污泥干化廠投產(chǎn)成功，這個(gè)具有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的專利技術(shù)，可廣泛應(yīng)用于城市污泥、煉油污泥、制藥、化工、食品加工等行業(yè)的污泥干化處理中，可以將高含水率的污泥直接干化到30%以下。

根據(jù)《“十二五”全國(guó)城鎮(zhèn)污水處理及再生利用設(shè)施建設(shè)規(guī)劃》，到2015年，直轄市、省會(huì)城市和計(jì)劃單列市的污泥無(wú)害化處理處置率達(dá)到80%。而多項(xiàng)權(quán)威報(bào)告指出，我國(guó)近80%的污泥沒(méi)有得到有效處置。巴安水務(wù)表示，青浦污泥干化廠推行的市政污泥干化協(xié)同發(fā)電技術(shù)，在技術(shù)上商業(yè)模式上均可復(fù)制可推廣。

桑德環(huán)境

桑德環(huán)境繼續(xù)積極推進(jìn)新型環(huán)衛(wèi)業(yè)務(wù)，日前中標(biāo)河北省萬(wàn)全縣城鄉(xiāng)環(huán)衛(wèi)一體化政府采購(gòu)項(xiàng)目，項(xiàng)目中標(biāo)額約1000萬(wàn)元。根據(jù)河北省政府采購(gòu)網(wǎng)發(fā)布的中標(biāo)公示，經(jīng)過(guò)招標(biāo)、投標(biāo)、競(jìng)爭(zhēng)性談判等程序，桑德環(huán)境確認(rèn)為萬(wàn)全縣城鄉(xiāng)環(huán)衛(wèi)一體化政府采購(gòu)項(xiàng)目中標(biāo)人，中標(biāo)金額為999.999萬(wàn)元。

A股環(huán)保類上市公司中，桑德環(huán)境是較早進(jìn)入環(huán)衛(wèi)領(lǐng)域的公司，目前公司在河北、湖北、遼寧等地?fù)碛邢嚓P(guān)環(huán)衛(wèi)一體化項(xiàng)目。桑德環(huán)境董事長(zhǎng)文一波曾明確表示，新型環(huán)衛(wèi)業(yè)務(wù)、再生資源綜合利用業(yè)務(wù)將成為公司新的重點(diǎn)業(yè)務(wù)發(fā)展方向，2016年公司有望成為國(guó)內(nèi)最大清運(yùn)類環(huán)保企業(yè)。桑德環(huán)境證券辦也介紹，公司接下來(lái)將通過(guò)對(duì)環(huán)衛(wèi)作業(yè)、垃圾分類收集進(jìn)行智能化管理，實(shí)現(xiàn)環(huán)衛(wèi)信息化智能管控;實(shí)施環(huán)衛(wèi)服務(wù)機(jī)械化新能源化作業(yè)，建立城鄉(xiāng)一體的統(tǒng)一收運(yùn)、清運(yùn)體系;實(shí)施監(jiān)管體系標(biāo)準(zhǔn)化、信息化、作業(yè)環(huán)節(jié)智能調(diào)控。

雪迪龍

雪迪龍董事長(zhǎng)敖小強(qiáng)日前表示，公司計(jì)劃繼續(xù)維持業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)目標(biāo)為30-50%，2015年將加大收購(gòu)力度，在監(jiān)測(cè)領(lǐng)域以補(bǔ)齊產(chǎn)品線為目標(biāo)，在環(huán)保其他領(lǐng)域考慮收購(gòu)合適標(biāo)的，以延伸產(chǎn)業(yè)鏈。在環(huán)境監(jiān)測(cè)領(lǐng)域，公司計(jì)劃圍繞“補(bǔ)齊產(chǎn)品線”的概念，尋找具有技術(shù)優(yōu)勢(shì)的中小型企業(yè);在環(huán)保其他領(lǐng)域，則將認(rèn)真考慮標(biāo)的，尋找具備行業(yè)優(yōu)勢(shì)地位的成熟企業(yè)進(jìn)行參股獲收購(gòu)。他介紹，公司在青海等地設(shè)立項(xiàng)目公司，就是為了延伸產(chǎn)業(yè)鏈至環(huán)境治理領(lǐng)域，通過(guò)與當(dāng)?shù)卣忧?，從而保證在當(dāng)?shù)赝七M(jìn)環(huán)境保護(hù)和治理工作時(shí)搶得先機(jī)。針對(duì)2015年的戰(zhàn)略規(guī)劃，敖小強(qiáng)透露，公司近年來(lái)的增長(zhǎng)目標(biāo)一直維持在30-50%，屆時(shí)仍將按照該目標(biāo)穩(wěn)步推進(jìn)各項(xiàng)計(jì)劃。

一位熟悉雪迪龍的券商研究員指出，史上最嚴(yán)環(huán)保法在2015年正式施行，而各項(xiàng)環(huán)保政策也在逐步落地，雪迪龍2015年的市場(chǎng)增長(zhǎng)值得期待。公司目前正在培育的多項(xiàng)新業(yè)務(wù)也有望放量，提供利潤(rùn)新增點(diǎn)。