年后至今,我們一直認為板塊缺乏刺激;未來兩周,我們依然對板塊持謹慎看多的觀點,僅建議配置估值相對偏低,或業(yè)績增速較快的個股。國家進行環(huán)保的大趨勢不可改變,因此板塊還有配置意義,僅建議標配估值相對偏低的白馬股票,如碧水源,及未來1-2年業(yè)績增速較快的津膜科技、東江環(huán)保等。
    
本周末靖江停水事件再次引發(fā)社會關(guān)注,此為距上次蘭州水污染事件不久再次爆發(fā)水質(zhì)安全事件。我們認為水質(zhì)提標,一方面是106項自來水新標的執(zhí)行,利好水質(zhì)提標相關(guān)的膜工藝企業(yè),如津膜科技、碧水源、南方匯通;另一方面水質(zhì)監(jiān)測設(shè)備的完善和第三方檢測盡快出臺利好監(jiān)測設(shè)備企業(yè),如先河環(huán)保、聚光科技等;此外全家凈水標的開能環(huán)保也值得關(guān)注。在環(huán)保的多個細分行業(yè)中,我們最看好水處理行業(yè),建議逢低相關(guān)標的碧水源、津膜科技。
    
投資邏輯
1、細分子行業(yè)中,我們認為水處理的市場容量最大,此外有清潔水行動規(guī)劃的預期,因此優(yōu)先選擇水處理產(chǎn)業(yè)鏈上的公司;
2、行業(yè)仍在向上通道中,選擇整合能力強、龍頭作用明顯的公司;
3、長期看好生資源再行業(yè),包括固廢和水資源的再生等。